DMCI Holdings, Inc. Corporate Presenta7on September 2015 - PowerPoint PPT Presentation

DMCI ¡Holdings, ¡Inc. ¡ Corporate ¡Presenta7on ¡ ¡ September ¡2015 ¡ ¡ ¡

Agenda ¡ Page(s) ¡ I ¡ Overview ¡ Organiza7onal ¡Chart ¡ 3 ¡ Timeline ¡ 4 ¡ II ¡ DMCI ¡Holdings, ¡Inc. ¡ Consolidated ¡ 5-­‑6 ¡ III ¡ Semirara ¡Mining ¡& ¡ Coal ¡Mining ¡ 7-­‑8 ¡ Power ¡Corp.: ¡ Power ¡(on-­‑grid) ¡ 9 ¡ IV ¡ Property: ¡ DMCI ¡Homes, ¡Inc. ¡ 10-­‑12 ¡ V ¡ Construc7on: ¡ D.M. ¡Consunji, ¡Inc. ¡ 13-­‑14 ¡ VI ¡ Water: ¡ Maynilad ¡ 15-­‑16 ¡ VII ¡ Power ¡(off-­‑grid): ¡ DMCI ¡Power ¡Corp. ¡ 17-­‑19 ¡ VIII ¡ Nickel ¡Mining: ¡ DMCI ¡Mining ¡Corp. ¡ 20-­‑22 ¡ IX ¡ Moving ¡Forward: ¡ Strategy ¡& ¡Plans ¡ 23 ¡ X ¡ Appendix ¡ 1H ¡2015 ¡Briefing ¡ 25 ¡ September ¡2015 ¡ 2 ¡

DIVERSIFIED, ¡ENGINEERING-­‑BASED ¡CONGLOMERATE ¡ CONSTRUCTION ¡ REAL ¡ESTATE ¡ COAL ¡& ¡POWER ¡ WATER ¡ NICKEL ¡ OFF-­‑GRID ¡POWER ¡ 100% ¡ 100% ¡ 56% ¡ 40% ¡ 25% ¡ 100% ¡ 100% ¡ 2X6.3 ¡MW ¡bunker ¡ ¡ 100% ¡ 2x300MW ¡ 100% ¡ 75% ¡ & ¡8 ¡units ¡of ¡ ¡diesel ¡ MASBATE ¡ BERONG ¡(BNC) ¡ 100% ¡ 2x150MW ¡ 100% ¡ 100% ¡ 28 ¡units ¡of ¡diesel ¡ ZAMBALES ¡(ZDMC) ¡ PALAWAN ¡ 2x350MW ¡ 50% ¡ 100% ¡ 100% ¡ 4x3.89 ¡MW ¡bunker ¡ ¡ SAN ¡RAFAEL* ¡ ZAMBALES ¡CHROMITE ¡ MINDORO ¡ September ¡2015 ¡ *San ¡Rafael ¡not ¡yet ¡opera7onal ¡ 3 ¡

TIMELINE ¡OF ¡CAPITAL ¡MOVEMENT ¡ 1954 ¡ Founding ¡of ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡, ¡a ¡general ¡construcEon ¡company ¡ 1995 ¡ Lis7ng ¡of ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡on ¡the ¡Philippine ¡Stock ¡Exchange ¡ 1997 ¡ • ¡Acquisi7on ¡of ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡and ¡ • ¡Acquisi7on ¡of ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡mark ¡beginning ¡of ¡transforma7on ¡from ¡ construc7on ¡firm ¡into ¡diversified ¡engineering-­‑based ¡Group ¡ Establishment ¡of ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡, ¡property ¡development ¡arm ¡ 2000 ¡ 2006 ¡ DMCI-­‑MPIC ¡consor7um ¡(50:50) ¡bids ¡for ¡ 2007 ¡ • ¡Turnover ¡of ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡opera7ons ¡to ¡DMCI-­‑MPIC ¡in ¡January ¡ • ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡established ¡aker ¡successful ¡bid ¡to ¡build, ¡operate ¡& ¡own ¡13MW ¡ power ¡plant ¡in ¡Masbate ¡ Acquisi7on ¡of ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡, ¡2x300MW ¡coal-­‑fired ¡power ¡plant ¡ 2009 ¡ 2010 ¡ Sale ¡of ¡ 2012 ¡ • ¡Transi7on ¡from ¡contract-­‑miner ¡(nickel) ¡to ¡owner: ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡acquires ¡ENK ¡(Acoje ¡mine, ¡Zambales) ¡and ¡TMC ¡(Berong ¡mine, ¡ Palawan) ¡ • ¡Incorpora7on ¡of ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡(2x150MW ¡opera7onal ¡by ¡end ¡3Q ¡2015) ¡ • ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡established. ¡ ¡2013 ¡ • ¡Sale ¡of ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡to ¡Marubeni ¡Philippines ¡Corp. ¡(DMCI ¡share: ¡25%) ¡ • ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡wins ¡the ¡bid ¡for ¡15-­‑year ¡PSA ¡in ¡Oriental ¡Mindoro ¡ September ¡2015 ¡ 4 ¡

Over the past 10 years, Management has returned nearly $700M USD in dividends September ¡2015 ¡ 5 ¡

DMCI ¡HOLDINGS, ¡INC. ¡ ¡• ¡ Net Income up 28% in 1H 2015 versus the same period last year. ¡ September ¡2015 ¡ 6 ¡

PANIAN PIT Semirara ¡Resources: ¡ MOLAVE PIT (ACTIVE) 90 mil. MT* 17 mil. Mt Coal ¡& ¡Other ¡ *Pending Remaining verification RESOURCES: ¡ Panian ¡50MT ¡ NARRA PIT Narra ¡ ¡40MT ¡ 70 mil. mt Himalian ¡120MT ¡ Tuong UG Molave* ¡90MT ¡ 12 mil. mt Tuong ¡(underground) ¡ ¡ ¡12MT ¡ HIMALIAN ________________ ¡ 82 mil. m t TOTAL ¡RESOURCES ¡ ¡312MT ¡ ¡ RESERVES: ¡ Panian ¡17MT ¡ Narra ¡ ¡70MT ¡ UNONG PIT Himalian ¡82MT ¡ 12 mil. Mt ( Depleted ) Molave ¡TBD ¡ ________________ ¡ Proposed ¡ TOTAL ¡RESERVES ¡ ¡169MT ¡ UG ¡ ¡ Other ¡Minerals: ¡Limestone ¡(1.2 ¡billion ¡ Total Land Area = 55 sq.km (5,500 hectares) MT), ¡Clay ¡(2.9 ¡billion ¡MT) ¡ ¡ ¡ *Molave ¡Mine's ¡coal ¡resource ¡es7mate ¡of ¡ September ¡2015 ¡ 7 ¡ 90MT ¡pending ¡verifica7on ¡ ¡

SEMIRARA: ¡COAL ¡ Semirara accounts for 97% of coal production in the Philippines 8.9 ¡ 7.6 ¡ 7.2 ¡ 7.1 ¡ 6.5 ¡ 4.2 ¡ Market share of power plants increased to 45% of sales volume and 46% of gross revenues in 2015, displacing export sales, due to more reliable performance of Calaca plants September ¡2015 ¡ 8 ¡

SEMIRARA: ¡POWER ¡(On-­‑Grid) ¡ •Revenue ¡and ¡Net ¡Income ¡ went down in 2014 because of unavailability of Unit 2. •1H 2015 Revenue & Net Income are up & margins have recovered. •We have begun paying regular corporate income tax this year (2015). ¡ September ¡2015 ¡ 9 ¡

• Middle income residential developer: mid- PROPERTY ¡DEVELOPMENT ¡ rise and high-rise condominiums ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ •DMCI Homes exploring new format and product line for faster growth September ¡2015 ¡ 10 ¡

PROPERTY ¡DEVELOPMENT ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ ¡ • Strong ROE’s reflective of the Company’s synergy with DMCI •Consistent income margins in spite of lower pricing relative to competition ¡ September ¡2015 ¡ 11 ¡

• ¡ GP ¡a ¡s ¡apercentage ¡ of ¡sale ¡say ¡that ¡in ¡ FINANCIAL HIGHLIGHTS the ¡charts ¡– ¡ ¡ Gross and Net Income Return on Equity and Sales & Revenue (PHP’m) Margin Asset 28% 27% 52% 27% 50% 48% 18,800 20,170 45% 23% 17,170 17,060 38% 19% 14,710 11,700 12,230 27% 24% 23% 22% 9,000 8,120 7,540 17% 8% 8% 8% 7% 7% why ¡is ¡isincresing ¡becaue ¡you ¡make ¡a ¡ correc7on ¡on ¡finished ¡units ¡actual ¡price ¡ 2010 2011 2012 2013 2014 2010 2011 2012 2013 2014 2010 2011 2012 2013 2014 is ¡lower ¡than ¡your ¡es7mated ¡proice ¡ ¡ and ¡you ¡add ¡it ¡the ¡oflloing ¡year ¡what ¡ Sales Revenue Return on Equity Return on Asset Gross Proit Margin Net Profit margin you ¡did ¡not ¡spend ¡in ¡previous ¡ competed ¡a ¡lot ¡of ¡prjin ¡2013 ¡adj ¡in ¡costs ¡ • Rapid sales and revenue growth driven by the Company’s value-for-money reflected ¡in ¡a ¡higher ¡margin ¡in ¡the ¡ following ¡hyear ¡ philosophy which ¡ • Consistent income margins by effective management of expenses • Improving Return on Equity reflective of the Company’s synergy with DMCI Almost 35,000 units sold September ¡2015 ¡ 12 ¡ More than 20,000 turned over

CONSTRUCTION ¡ • ENGINEERING TALENT with around 700 civil engineers and x number in workforce – capable of taking on complex jobs • ABILITY TO MOBILIZE QUICKLY with size of equipment inventory with over Php 7 billion in inventory • EXCEPTIONAL REPUTATION built up over the past 60 years as AAA contractor. Proven track record in completing projects on time or ahead of schedule. September ¡2015 ¡ 13 ¡